地名由來：以原駐地水西圩得名，“水西”是指原此處有一小溪，自西北丘陵流向東南注入袁河，因鎮(zhèn)位于該小溪之西，故名。
2022年3月，江西省愛國衛(wèi)生運(yùn)動委員會命名水西鎮(zhèn)為2021年度江西省省級衛(wèi)生鄉(xiāng)鎮(zhèn)。
2022年3月，水西鎮(zhèn)被確定入選2021-2023年新余市市級文明村鎮(zhèn)名單。
2021年10月，水西鎮(zhèn)上榜2021年全國千強(qiáng)鎮(zhèn)名單，排名第645位。
2014年7月，水西鎮(zhèn)被國家住房城鄉(xiāng)建設(shè)部等七部委確定為全國重點鎮(zhèn)。
2012年7月，江西省環(huán)境保護(hù)廳授予水西鎮(zhèn)第五批江西省省級生態(tài)鄉(xiāng)（鎮(zhèn)）榮譽(yù)稱號。
新余市渝水區(qū)轄鎮(zhèn)。1949年屬沙陂區(qū)，1954年設(shè)水西區(qū)，1956年改公社，1984年改鄉(xiāng)，1988年改鎮(zhèn)。面積135.3平方公里，人口5.3萬。位于區(qū)境中部，鎮(zhèn)府駐水西圩，距區(qū)府10公里。樟宜公路、浙贛鐵路、袁河過境。轄白水塘、嚴(yán)家渡、桐林、水西、沙陂、潭隅、下砿、五星、丁下、橋口、江家、陂頭、合湖、加山、富光、簡家、寵江、姚家邊、光明、潭塘、黃家、彭家、河坪、珍田、蒼坑、亭孜、施家、漢元28個村委會。鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)有建筑、建材。農(nóng)業(yè)主產(chǎn)棉花、水稻。境內(nèi)有商周古遺址。
彭家山遺址
彭家山遺址位于高新開發(fā)區(qū)水西鎮(zhèn)周家新村屬典型的臺地遺址，1983年3月調(diào)查發(fā)現(xiàn)，現(xiàn)場采集石器有斧、常形錛、小型錛等；陶器有淺盤鼎、豆等；陶質(zhì)以夾砂紅陶和灰陶居多，器足有扁鑿式、凹面式、側(cè)扁式
歷史沿革：
1949年7月后屬沙陂區(qū)。
1954年設(shè)水西區(qū)轄13個鄉(xiāng)，1956年撤區(qū)設(shè)水西鄉(xiāng)，1958年改設(shè)水西公社。
1983年12月設(shè)立水西鄉(xiāng)。
1988年3月改設(shè)水西鎮(zhèn)。
得名后沿用至今。